Хедж фонды

Хедж фонды относятся к альтернативным видам вложения средств. И, в отличие от иных инвестиционных институтов, хедж фонды более свободны в выборе стратегий и инструментов инвестирования. Они могут покупать производные бумаги, открывать «короткие» позиции и использовать заемные средства для финансирования своих операций.

Главное преимущество хедж фондов для инвестора заключается в том, что данные фонды концентрируются на абсолютной доходности, в отличие от традиционного управления активами, где упор делается на доходности относительной. Истинный хедж фонд – это инвестиционный инструмент, который делает последовательность и стабильность доходов главным приоритетом.

Хедж фонды – это самая динамично развивающаяся отрасль инвестиций. В настоящее время насчитывается около 12 тысяч хедж фондов, управляющими активами на общую сумму более $ 2 трлн. Что составляет 10% всех денег мира.

  Хедж фонды Взаимные фонды
Вид доходности Абсолютный Относительный
Регламентирование выбора инвестиционных стратегий и инструментов Практически отсутствует Чрезмерное
Вознаграждение управляющего Зависит от достижения поставленной цели Процент от суммы активов под управлением
Защита от падающих рынков Возможна, зависит от стиля и типа фонда Неэффективна
Зависимость от направления рынков Возможна, зависит от стиля и типа фонда Зависит

Хедж фонды часто называют «страховкой от рынка», т. к. управление активами большинства фондов основано на нейтральных к рынку стратегиях. Подобные стратегии основаны на относительном росте ценных бумаг. Например, покупают акции компании, которую считают недооцененной, и тут же продают в «короткую» акции переоцененной компании из того же сектора.

Другие стратегии хедж фондов, связаны с использованием фьючерсов, опционов и других производных финансовых инструментов. Подобные фонды не являются инструментами страхования и представляют собой наиболее рисковый инструмент инвестирования.

Сократить подобные риски и использовать успешные стратегии хедж фондов и других механизмов инвестирования можно с помощью такого инструмента как фонд фондов. Он упрощает процесс выбора, смешивая вместе фонды, для достижения поставленных целей по соотношению риск/доходность, распределяя риски среди множества фондов. Эта смесь различных стратегий и целей приносит доход на более постоянной основе, чем любой другой индивидуальный фонд.
 

Заказать консультацию